首页    开户    港股及中华通交易    环球股票交易    求职機会    網址地图   


香港联合交易所参與者 CE No.: ABI439
         
指数资讯
恒生指数即市图
恒生指数  28842.13
升 / 跌+103.25
国企指数
国企指数  10750.95
升 / 跌+34.67
股市资料分析
股票孖展
新股认购
即将上市新股
友情连结
 
 
新股简介

科济药业-B(2171)
7/6/2021 10:18:15 AM

- 科济药业-B(2171)专注於治疗血液恶性肿瘤和实體瘤的创新CAR-T细胞疗法

- 招股日期∶6月7日至10日

- 上市日期∶6月18日

- 联席保薦人∶高盛、瑞银

- 收款行∶工银亚洲

- 发售9,474.7萬股,90%配售,10%公开发售,另有15%超额配股权

- 每股招股價为29.6元至32.8元,集资最多31亿元,上市开支约1.612亿元

- 按每手500股,入场费16,565.26元

- 以上限價32.8元计算,市值约186.09亿元

- 截至20年底 ,平均资产净值约负16.7亿人民币(若扣除可转换可赎回優先股一次变动,则 整为10.6亿人民币)

- 公开发售分为甲组(500萬或以下申请人)、乙组(500萬以上申请人)

业务∶
- 19至20年研发开支分别为亏损2.1亿人民币、亏损2.81亿人民币

- 19至20年经营利润分别为亏损2.27亿人民币、亏损3.27亿人民币

- 19至20年利润分别为亏损2.65亿人民币、亏损10.6亿人民币

- 公司目前並无获批准商业化销售的产品及尚未从产品销售产生任何收益,並已产生经营亏损

- 随着加大临床前研发力度、继续支援候选产品的临床试验及开展进一步临床试验以扩大候选产品的適应症以及将该等候选产品作为潜在的早期治疗方法进行评估,预期21年年度的研发开支及行政开支将持续增加

- 公司是CAR-T细胞疗法领域的主要参與者,已开发升级版靶向B细胞成熟抗原「BCMA」的CAR-T产品CT053,其为唯一核心候选产品

- 公司由董事会主席李宗海博士與执行董事兼首席运营官王华茂博士,於14年10月创立,公司负责研究、临床开发及CMC职能的研发团队包括中国的276名僱员及美国的12名僱员。120名僱员持有硕士或博士学位,研发团队由联合创始人、首席执行官兼首席科学官李宗海博士领导,李宗海博士为CAR-T细胞疗法领域的顶尖研究员

- 集资所得其中30%为进一步开发核心候选产品BCMACAR-T (CT053)提供资金;31%为正在进行及已筹劃的其他管线候选产品的研发活动提供资金;20%培养全面的製造及商业化能力;10%继续升级CAR-T技术及为早期研发活动提供资金;及9%用於营运资金及其他一般公司用途

首次公开发售前进行融资∶
- 於14年8月至21年1月曾进行多轮融资,当时发售價较中间價折让约99.8%至16.7%,承诺六个月禁售期,其中前期投资者包括新加坡政府投资公司GIC、高瓴资本、礼来

基石投资者∶
- 引入9名基石投资者,包括LAV礼来、新华资本、CloudAlpha奇点资产管理、睿远基金、WT基金、广发基金、Dymon Asia、常春藤资产管理、南方基金等,合共认购2.3亿美元(约17.8亿港元),按中间價计算,约佔发售股份60.38%,设6个月禁售期

上市後主要股东架構∶
- 主席李宗海博士及其他管理层持股34.92%

- GIC持股7.03%

- 佐力药业(深交所∶300181)持股5%

- 正心谷持股4.31%

- 其他首次公开发售前投资者持股32.04%

- 其他公众股东持股16.7%

简评∶
- 科济药业-B(2171)专注於治疗血液恶性肿瘤和实體瘤的创新CAR-T细胞疗法

- 以上限價32.8元计算,市值约186.09亿元,科济药业作为仍在亏损的生 科技公司,收入非常视乎公司研发成果及药物推出市面的效率,投资者宜注意相关风险

- 公司引入9名基石投资者,合共认购2.3亿美元(约17.8亿港元),按中间價计算,约佔发售股份60.38%,阵容星光熠熠,加上取货比例十分高,具有一定的叫座力

如读者有问题,请电邮致 bennychan@pru.com.hk

 
声明:对於本網站内及连结到第三方的所有分析、意见、评论、建议、研究报告、市场资讯之内容, 纯粹作者之个人意见,並不代表本公司任何立场,本公司对以上之内容完整、準確及有效性不作任何形式的保證,读者宜进行独立之评估及 其他適当之研究,以决定是否对其内容加以取捨。.
警告:本公司、专栏作者、经纪及客户可能持有、将会买入、或将会沽出以上所建议之股票。